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(第
1
篇)
木蘭
於 2025/11/23 上午 10:18:00
說： |
第一段
歐洲本身的經濟問題本來就來自歐洲的能源產生的高通脹.目前歐洲各國.除了德法.經濟都進入復甦期.同時有觀光的國家.經濟更好.而西班牙跟義大利因為有汽車工業.所以經濟每年成長.是表現最突出的地區.希臘是中國經營的港口.唯獨比較差的是匈牙利.斯洛伐克.塞爾維亞.波蘿的海3小國不知.其他國家都發展軍工產業.所以歐洲以奢侈品跟軍工產業.汽車最好.電動車賣得很好.中國的投資也很多.
第2段.
AI並不是全球經濟復甦的全部理由.而是美國進口的需求一時無法全部搬到美國本土.尤其是在亞洲國家.台灣主要出口伺服器.這些並不在東協國家.是在台灣跟中國的工業富聯.東協國家主要還是筆電等資訊產品為主.因為它們早幾年就已經遷到東協來.所以中國的零組件才會對東協出口大增.這些都是中國+1政策.不過因為台灣要幫美國建工業園區.所以.台商不僅搬到墨西哥.德洲是下一站.值得觀察的是.東協會不會被掏空?而不是現在看到的投資.
AI引動的復甦.目前看到的是晶片跟伺服器的硬體.但是.這些投資的美國企業全部賠錢.而且賠大錢.僅少數企業賺錢.而且是小企業.所以美國這些大企業不乏開始慢下來.它們不僅裁員.降低投資.財報乏力.大量發債.未來債務也會是企業必須考量的.所以美國的AI可以走多遠.相當值得觀察.而第一波的AI股價泡沫.開始破裂.以對應真實的發展狀況.所以英偉達的股價是否還能提升?不是要中國開門買晶片.因為中國不買晶片.中國要扶植自己的企業.所以美國方面的AI相關發展.會逐步清晰.而美國除了台積電之外.德州台灣廠區.但是零售業等服務業是下降的.美國政府終於腦筋清楚了.不相關的關稅.不需要課.這是正確的.同時12月新的聯儲主席的出現.預示2026年美元將降息.而且是數年的.
美國今年半導體進口年成長36.2%，主要即是來自於台灣及越南
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越南不產晶片.我想了解一下.從越南進口到中國的商品.因為貿易額很大.因為我正在盤點中國目前的產業狀況.
亞洲今年成長再度居全球之冠，受美國關稅影響的幅度普遍小於預期，也是主要因為AI產業貿易的大幅躍增。
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在我的印象中.我沒有讀到東協有伺服器.都是一般性產品.請給我答案.
亞洲經濟成長的表現雖佳，但主要得力於AI產品製造供給及美國對AI產品需求的持續增加，但事實上不論是產業或銷售市場，風險都過度集中。一旦AI出現泡沫化，或美國因種種原因降低需求，亞洲的經濟則將重傷。亞洲普遍因社會安全網不足而儲蓄率高，民間消費也因此往往不能成為經濟成長動力。對照歐洲今年以來雖面對美國高關稅，但在製造業及出口受創的情況下，卻仍勉力維持經濟正成長，憑藉的即是其民間消費的成長。
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我認為這句話是錯的.AI只是一項產品.同時初創下.不會有大的比重.最貴的還是來自晶片價格.但是這周.韓國已經降低做英偉達用儲存記體.改回目前嚴重缺口的記憶體.所以晶片業的收入會降低.也告示大家.美國建立數據中心的步伐.將會慢下來.因為不賺錢.尤其受中國企業成本低收益佳的影響.美國企業動則百億千億美金.變成大傻瓜.連軟銀都賣股.
美國今年7月起對多數歐盟銷美產品課徵15%的關稅，平均有效稅率因此自原來的2.3%大幅躍增至13.1%。美國是歐盟最大出口市場，此關稅政策對歐盟貿易當然造成傷害：7月起課徵關稅後，歐盟8月對美出口隨即較7月下滑26%，較去年同期也下降22%；歐盟今年8月整體商品貿易赤字，更自去年同期的24億歐元擴大至58億歐元。
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所有跟美國簽訂關稅協議的國家.它們的問題是在明年美元貶值之後.美國商品的衝擊.才是它們社經影響的開始.這些都不算.
中國大陸低價搶占歐洲市場
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像歐美這些國家.不要隨便用低價搶市場來形容.更嚴謹的說法是.歐美國家因為成本問題無法做出相同的產品.像美國.他就自己承認.這些降關稅的商品有一部分就來自無法在美國生產.
商業是比較利益.中國買巴西大豆不買美國大豆.不僅是美中問題.還有價格問題.
明年美元貶值下.各國都會發生貨幣浮濫的現象.金融市場都會好.自然內需經濟也會好.不需要印鈔.各國也會稅收增加.增加就業率.AI不是全茄經濟的全部.是新的發動點.而全球經濟也不在G7.所以主要是看中國.
中國不會去刻意發展服務業.還是會照原來的步驟走.發展製造業.
中國明年的經貿會做修正.拿掉俄羅斯+獨聯體.印尼.增加其他地區.
中俄必須斷交.不會改變.
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(第
2
篇)
木蘭
於 2025/11/23 上午 10:23:00
說： |
東協會不會被掏空?而不是現在看到的投資.
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因為今年台商真的有人把越南的產能搬到墨西哥.或德州.
東協主要是必須看貨幣升值後的效應.及未來整體的產業.會不會掏空東協.因為它們跟印度也是競爭關係.而中資主要是分散到各大洲.
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(第
3
篇)
木蘭
於 2025/11/23 上午 10:34:00
說： |
亞洲經濟成長的表現雖佳，但主要得力於AI產品製造供給及美國對AI產品需求的持續增加，但事實上不論是產業或銷售市場，風險都過度集中。一旦AI出現泡沫化，或美國因種種原因降低需求，亞洲的經濟則將重傷。亞洲普遍因社會安全網不足而儲蓄率高，民間消費也因此往往不能成為經濟成長動力。對照歐洲今年以來雖面對美國高關稅，但在製造業及出口受創的情況下，卻仍勉力維持經濟正成長，憑藉的即是其民間消費的成長。
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當全球經濟不佳時.服務業是第一個倒楣鬼.因為他不是必要商品.而且捨去.劉憶如應該非常清楚.當年2008年全球是靠中國4兆印鈔機家電下鄉帶動台灣電子產業.
景氣下滑時.經濟是進入通縮消費信心下降的狀況.所以才需要凱因斯.
服務業是次要.製造業才是主角.消費的每一分錢.都必來自勞動.(李嘉圖).
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(第
4
篇)
木蘭
於 2025/11/23 上午 10:43:00
說： |
沒有中俄協議這種鬼把戲.聯合公報都一樣.
除非你國家不要了.
任何東西都不准讓台灣跟俄羅斯知道.更不能聽台灣指揮.
大家是聯合起來對付中國.
王毅發的命令.全部不執行.他先送法辦.
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(第
5
篇)
木蘭
於 2025/11/23 上午 10:49:00
說： |
1.從越南進口的所有商品.包括蔬果糧時跟其他.我想知道經貿額大的內涵.
2.盤點中俄協議中所有的產業.投資.目前執行.技術交流.遠東跟俄羅斯境內許多工業區的投資.包括白俄跟中亞等獨聯體.總共花多少錢?產業細目.這牽涉到中國的產業衰亡跟失業率.以及對外經貿.中國的總體經濟.美中競爭.中國承受的壓力.
3.中國境內的失業率.反貧.農民工返鄉等.
4.上海目前的產業狀況.失業率.包括北京.因為這幾個地方.美商外移最多.
我們對俄羅斯跟獨聯體進口全面下降.往其他國家去.不用北極航線.這條取消.
目前沿海港口的狀況.因為上海港口是下降的.我們要盤點北極線的衝擊.
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